NIS(Norton Internet Security)によるクッキー制御についてはすでにページを作ってますが、IEもでもいくつかの方法でクッキー制御をすることが可能です。
ここでは例として、Tacking Cookieとして有名なValueClickのクッキーを例にとって解説します。
ここでは3種類の方法を紹介します。
全部やる必要がある訳ではなく、どれかを設定すれば十分です。
注 : 残念ながらこの機能はIE6以上にしか搭載されていません。
ツール→インターネットオプションから「プライバシー」タブを開き

中ほど左にある「サイト」をクリックします。

「Web サイトのアドレス」に「www.valueclick.ne.jp」と入力して「ブロック」を押します。するとvalueclick.ne.jpが「常にブロック」されるサイトとして追加されます。

同様に、「www.valueclick.com」もついでに追加しておきましょう。
設定終了後、「OK」を押せば設定完了です。
この方法だと、バナーをクリックしようがそのサイトに行こうが、ここで登録したサイトからはクッキーを受け取ることはなくなります。
もし、特定のルールで「制限付きサイト」を設定していて、しかもそれがクッキーを受け入れる設定である場合はこの方法は使えません。「制限付きサイト」のルールは一種類しか設定できませんので、どっちを取るかということになってしまいます。また、IE6.0ではここにクッキー制御は無くなりました。その代わり、最初の方法のようにクッキーごとの制御ができるようになってます。
「ツール」→「インターネットオプション」から「セキュリティ」タブを開き、「制限付きサイト」をクリックし、セキュリティを「高」に設定します(デフォルトで「高」のはずです)

スライダのつまみが表示されない場合は、右下の「規定のレベル」をクリックすれば現れます。念のために「レベルのカスタマイズ」をクリックして、その中で「クッキー」の項目が「受け入れない」になっていることを確認して下さい。次に特定のサイトを「制限付きサイト」に設定します。「サイト」をクリックして下さい。

www.valueclick.ne.jpを設定してみましょう。「次のWebサイトをゾーンに追加する」に「www.valueclick.ne.jp」を入力して「追加」ボタンを押します。この調子で他のURLもどんどん追加して行けばいいです。後で追加する場合は、必ず「制限付きサイト」をクリックしてから追加して下さい。追加する際に左上に「進入禁止」みたいなマークが出ますので確認できます。
これもIE6.0以上で、「プライバシー」タブが無いと設定できません。すべてのバナーのクッキーが弾けるので、かなり汎用性がある方法ですが、一方で掲示板等でそのサイト以外のクッキーで成業されている場合もあり、そうなると不具合が出る可能性があります。実際、SpywareInfoのフォーラムで不具合が出て気が付きました(ログインしても書き込もうとするとログアウトしてしまう)。
「ツール」→「インターネットオプション」から「プライバシー」タブを開き

「詳細設定」をクリックします。
現れた画面で、

「自動Cookie処理を上書きする」にチェック、さらに、「サードパーティのCookie」を「ブロックする」に設定して、OKを押します。これで設定は終了。サードパーティ、すなわち今見てるサイト以外のURLからクッキーを食わせられそうになったらこれでブロックしてくれます。ですので、Valueclick等のサイトに行ったり、バナーをクリックしない限りは大丈夫です。
2006.9.3 kkさんのご指摘と画像で小改訂
2005.11.14 小改訂